(四）现金持有与短期有价证券投资的日常管理

1.现金日常管理的制度安排

一个完善的现金管理制度体系应包括三个层次：

国家的统一管理制度

企业的基本管理制度

财务部门的具体管理制度

（1）国家的统一管理制度

  国家的统一管理制度是指国家（也包括接受国家委托实施现金管理的银行）统一规定的有关现金管理的政策，法规，制度，纪律和要求。

  国家的统一管理制度包括以下主要内容：

A.关于核心并严格遵守现金库存限额的规定

B.关于按照现金开支范围支用现金的规定

C.关于办理现金收支业务的规定。

（2）企业的基本管理制度

  所谓内部控制制度，或称内部控制，四企业为了维护资产的安全与完整，确保会计记录的正确性和可靠性，以及对经济活动进行综合的计划，调整和评价而制定的制度，组织方法和手段的统称。

  内部控制涉及的主要范围：

A.业务管理控制

B.资产管理控制

C.会计与与财务管理控制

（3）财务部门的具体管理制度

  所谓内部牵制制度就是同一项业务活动交给两个或两个以上的工作人员办理或执行，以便利用它们之间的相互牵制关系来防止错误和弊端的出现。

  内部牵制制度按其性质和方式分为：

A.实物牵制：指用实物构成的内部牵制。

B.机械牵制：指由固定的机械程序构成的牵制。

C.体制牵制：通过组织分工实施的牵制。

D.薄记牵制：应用薄记原理如有关账户之间的内在联系予以牵制。

  在货币资金管理中实施内部牵制制度制度时，应主要把握以下几点：

（1）任何一项货币收支业务都不能由一个人独立办理，须由两人以上共同完成，这样才能使彼此的工作相互牵联和得以验证。

（2）任何货币收支业务都必须审核验证，而不管它是上级所为还是下级所办。

（3）任何货币收支的发生都必须在既定的制度下办理，经办人员必须在有关原始凭证上签名盖章，表明责任，并受指定人员复核。

（4）建立健全出纳工作岗位责任制，明确出纳人员的岗位职责，理顺出纳人员与其他人员的相互关系。

（5）在可能的范围内，定期适当变动各相关人员的工作岗位。

（6）定期进行内部审计，即能查错，又能对未来的工作施加一定的心理影响。

（7）妥善保管原始凭证和帐薄资料。

2.现金持有与短期有价证券投资日常管理的基本工作内容

1）合理持有现金，积极组织证券投资

A.按最佳现金持有量持有现金

B.合理组织短期有价证券投资

2）减少库存现金，增加银行存款

3）科学地调度现金收支

A.加速收款

B.控制付款

C.力争现金流入与流出同步

三 应收账款管理

（一）应收账款管理的基础理论

1.应收账款的概念

  狭义的应收账款主要是指应收销货款。

  广义的应收账款包括：应收销货款，应收票据，分期应收账款，其他应收款，预付账款与待摊费用等。

  从财务管理等角度看，应收账款管理等具体对象应是狭义的应收账款，即应收销货款。

  应收账款的定义应为：是企业因采用信用方式销售商品或提供劳务而形成的需要在未来一定时期内收回的款项。

2.企业持有应收账款的必要性

A.获得销售扩大所带来的好处

B.获得存货减少所带来的好处

3.应收账款的成本

1）管理成本：指从应收账款发生到应收账款收回期间所发生的与应收账款管理系统运行有关的全部费用。

A.调查顾客信用情况的费用

B.收集各种信息的费用

C.帐薄的记录费用

D.收账费用

E.其他费用

2）机会成本：指企业将资金投放在应收账款上所丧失的其他投资收益。如投资于有价证券的利息收益。

3）坏帐成本：指企业因应收账款无法收回而招致的坏帐损失。

4.应收账款的收益

  应收账款的收益是指企业采用信用销售方式较采用现金销售方式所增加的销售收入，或增加的边际贡献，或增加的毛利。

  边际贡献：指销售收入减去变动成本以后的差额

  毛利：销售收入减去销售成本以后的差额

   增加的边际贡献：用增加的销售收入减去增加的变动成本以后的部分。

   增加的毛利：增加的销售收入减去增加的销售成本以后的部分。

（二）应收账款的二重效应与应收账款管理的核心问题

  应收账款具有双重效应，即对企业的收益和成本具有双重影响。

  制定科学的信用政策是应收账款管理的核心。